滬深兩市今日呈現(xiàn)分化格局，滬指微漲0.08%報(bào)收，深證成指與創(chuàng)業(yè)板指分別上漲0.7%和0.54%。全市場(chǎng)成交額達(dá)2.61萬億元，近3100只個(gè)股飄紅，黃金、天然氣、半導(dǎo)體等板塊領(lǐng)漲市場(chǎng)。值得注意的是，高位股延續(xù)強(qiáng)勢(shì)表現(xiàn)，鋒龍股份實(shí)現(xiàn)16連板，廣電電氣、江化微等十余只個(gè)股連板成功。

龍虎榜數(shù)據(jù)顯示，中鎢高新以5.77億元單日凈買入額居首，龍芯中科、大族數(shù)控分別以2.69億元和2.53億元緊隨其后。資金流向呈現(xiàn)明顯分化，浙文互聯(lián)遭凈賣出3.99億元，湖南白銀、九鼎新材凈賣出額均超2億元。機(jī)構(gòu)席位動(dòng)向備受關(guān)注，中鎢高新獲機(jī)構(gòu)凈買入3.05億元，大族數(shù)控、森源電氣分別獲得2.79億元和1.42億元增持。

中鎢高新今日漲停引發(fā)市場(chǎng)熱議。公司全資子公司湖南柿竹園近日新增鎢金屬儲(chǔ)量9.17萬噸，伴生螢石礦物量達(dá)2442.6萬噸。在業(yè)務(wù)布局方面，金洲公司計(jì)劃投資1.755億元擴(kuò)大AI PCB刀具產(chǎn)能，同時(shí)推進(jìn)1.63億元微鉆技改項(xiàng)目。作為全球硬質(zhì)合金產(chǎn)量龍頭，該公司數(shù)控刀片等重點(diǎn)產(chǎn)品增速超15%，央企背景為其發(fā)展提供有力支撐。當(dāng)日交易數(shù)據(jù)顯示，深股通專用席位凈買入3.25億元，城管希席位買入5998萬元。

龍芯中科20CM漲停創(chuàng)年內(nèi)新高，成都系資金買入1.19億元成為最大推手。公司3C6000系列服務(wù)器芯片通過安全可靠測(cè)評(píng)Ⅱ級(jí)認(rèn)證，已在存儲(chǔ)、智算等領(lǐng)域形成典型應(yīng)用。商業(yè)航天領(lǐng)域取得突破性進(jìn)展，龍芯處理器搭載"星眸載荷"隨天舟八號(hào)升空，首次部署天基云系統(tǒng)。技術(shù)轉(zhuǎn)化方面，公司掌握指令系統(tǒng)與CPU IP核授權(quán)，新一代芯片已具備開放市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力。

大族數(shù)控同樣收獲20CM漲停，機(jī)構(gòu)席位凈買入2.79億元。公司PCB專用設(shè)備生產(chǎn)改擴(kuò)建項(xiàng)目新增實(shí)施地點(diǎn)，以應(yīng)對(duì)AI算力產(chǎn)業(yè)需求。業(yè)績(jī)預(yù)告顯示，2025年凈利潤預(yù)計(jì)同比增長160%-194%，主要得益于AI服務(wù)器高多層板需求激增。值得關(guān)注的是，公司H股上市已通過港交所聆訊，中金公司擔(dān)任獨(dú)家保薦人。

游資博弈方面呈現(xiàn)明顯分化。成都系資金同時(shí)買入通富微電1.73億元和龍芯中科1.19億元，城管希席位跟投通富微電1.6億元。溫州幫資金則選擇獲利了結(jié)，凈賣出大族數(shù)控2210萬元、利歐股份1855萬元。北向資金動(dòng)向顯示，通富微電獲深股通凈買入3.26億元，萬通發(fā)展獲滬股通凈買入1.02億元。

板塊異動(dòng)背后存在深層邏輯。AI服務(wù)器采購潮導(dǎo)致通用服務(wù)器更新周期提前，云廠商計(jì)劃淘汰老舊架構(gòu)CPU，帶動(dòng)服務(wù)器CPU價(jià)格上漲。封裝測(cè)試環(huán)節(jié)出現(xiàn)結(jié)構(gòu)性緊張，CoWoS產(chǎn)能不足促使訂單外溢，金銀銅等貴金屬漲價(jià)推高封裝材料成本。臺(tái)積電嘉義工廠計(jì)劃2026年將WMCM產(chǎn)線產(chǎn)能翻番，進(jìn)一步印證行業(yè)高景氣度。